FIRE（Financial Independence, Retire Early）を目指すうえで、多くの人が最初につまずくのが、
「結局、いくらあればFIREできるのか？」
という疑問です。
ネットなどでは「数億円必要」「いや5,000万円で十分」など、さまざまな意見があり、かえって不安になることも多いでしょう。
本記事では、30代サラリーマンの視点から、FIREに必要な資産額の考え方と現実的な目安について整理していきます。
FIREに必要な資産額の考え方
FIREに必要な資産額を考える際、多くの人が参考にする考え方が 「4％ルール」 ではないでしょうか。
ただし、4％ルールには2つの取り崩し方法があることを、最初に押さえておく必要があります。
- 引退時資産の4％を「定額」取り崩し
- 毎年の資産残高から4％を「定率」取り崩し
4％ルールの前提となる分散投資については、インデックス投資とS&P500・全世界株の違いを解説した記事【インデックス投資はFIREに最適？S＆P500と全世界株（オルカン）の違いと私の選択】をご覧ください。
引退時資産の4％を「定額」取り崩し
4％ルールの「定額」取り崩しは、アメリカのトリニティ大学で行われたトリニティスタディ（Trinity Study）と呼ばれる研究をもとにした考え方です。
トリニティスタディとは
トリニティ大学の3人の金融学教授が、1998年に発表した研究です。
過去の株式・債券データを用いて、
- 一定割合で資産を取り崩した場合
- 資産がどの程度の確率で枯渇せずに持つか
を検証し「安全な取り崩し率」を導き出そうとした研究です。
この研究では、以下のような結果が示されました。
【前提条件】
- 対象期間：1926年〜1995年（70年間）
- ポートフォリオ：株式50％：債券50％（株式：S＆P500連動ファンド、債券：高格付社債ファンド）
- 取り崩し率：4％
【結果】
- 30年後に資産が残っている確率96％以上
さらには、複数のパターンで当初資産を増やす結果が出ています。
対象期間となった70年間には、暴落期間も含まれており、資産が暴落している中でも定額4％で取り崩しています。
また、2011年や2018年には、研究内容の更新がされています。
2018年の研究結果は以下のとおりです。
【前提条件】
- 対象期間：1926年〜2014年（88年間）
- ポートフォリオ：株式50％：債券50％（株式：S＆P500連動ファンド、債券：高格付社債ファンド）
- 取り崩し率：4％
【結果】
- 35年後に資産が残っている確率が96％
- 40年後に資産が残っている確率が86％
このように、優良な投資先で運用を継続することによって、資産は想像以上に長持ちする可能性が高いと言えます。
注意点としては、この研究はアメリカ市場が前提になっている為、資産の取り崩しは米ドルで行われます。
そのため、私たちが実際の生活で使う際には為替リスクがあります。
為替リスクとは
為替相場の変動により外貨建て資産の円評価額が変動することです。
なお、ここで言う「リスク」とは、評価額の下落だけではなく、上昇する可能性を含めた「値動きの振れ幅」を指します。
毎年の資産残高から4％を「定率」取り崩し
4％ルールの「定率」取り崩しは、色々な投資本で紹介されている方法です。
インデックス投資の名著とされている「ウォール街のランダムウォーカー」でも紹介されています。
書籍の中では、株式と債券の長期的な平均リターンとして、以下のように記載されています。
- 株式100％：約7％
- 債券100％：約4％
- 株式50％、債券50％：約5.5％
ここにインフレ率を年1.5％と仮定して、差し引いた値を実質リターンとしています（5.5％−1.5％＝4％）。
インフレとは
モノの価値が上がることで、相対的にお金の価値が下がることです。
実質リターン分を取り崩しても、資産は目減りしないということになります。
ただし、「定額」取り崩しとは異なり、毎年の取り崩し金額は毎年の資産残高に応じて変動します。
また、インデックス投資に毎年必ず増える保証はありません。
長期運用では安定したリターンを期待できますが、単年ではマイナスになることは理解しておく必要があります。
資産をより長持ちさせるには以下のような工夫が考えられます。
- 取り崩しの割合を下げる（4％→3％など）
- 暴落相場での取り崩し額を抑える
過去の暴落相場は、平均で数年程度でした。
相場と資産は比例するため、暴落相場を凌げれば資産を長持ちさせることができます。
FIREに必要な資産額は人によって違う
FIREに必要な資産額は、人によって大きく異なります。
主な違いは以下のとおりです。
- 生活費の水準
- 家族構成（独身・夫婦・子ども）
- 住居費（持ち家・賃貸）
- FIRE後の収入（働くかどうか）
特に重要なのは、「自分の年間支出はいくらか？」 を把握することです。
30代サラリーマンの現実的な目安
ここでは、あくまで一例として、30代サラリーマンのケースを整理します。
独身の場合
- 年間支出：200〜250万円
- 必要資産額：5,000〜6,250万円
夫婦2人の場合
- 年間支出：300〜350万円
- 必要資産額：7,500〜8,750万円
夫婦2人子どもありの場合
- 年間支出：350〜400万円以上
- 必要資産額：8,750万円〜1億円超
先ほどの「定額」4％ルールを資産額に置き換えて算出しています。
必要資産額＝年間支出×25
年間支出に応じて必要資産額も変動するため、資産形成の目標額として一つの指標にしています。
FIRE目標額の検証
ここまで、FIREに必要な資産額の一般的な考え方として、二つの4％ルールについて解説してきました。
次に、私自身が投資方針の記事で設定しているFIRE目標額である、「個人資産：6,000万円程度」という設定額について、検証していきたいと思います。
・投資方針【FIRE達成のゴール設定｜FIREを目指す30代サラリーマンの資産形成戦略】
上記の記事では、
- 想定する年間生活費
- 4％ルール
- FIRE後の生活イメージ
を踏まえたうえで、6,000万円という目標額を設定しています。
- 年間生活費：30万円
- FIRE後は、副業やアルバイトなどで月10万円の収入を得る（サイドFIRE、バリスタFIRE）
- 世帯資産：1.2億円程度でファットFIREを検討
このように、資産6,000万円でのFIREには現実味があると考えています。
ただし、
- 支出の増加リスク（インフレや家族構成の変化など）
- 相場の下落リスク
といったことも考えて、いきなりのファットFIREではなく、サイドFIREやバリスタFIREといった柔軟なFIREをひとまずの目標としています。
FIREの種類については、【4種類のFIRE｜FIREとは？30代サラリーマン向けに仕組み・必要資産・現実性を分かりやすく解説】で解説しています。
「4％ルール」を絶対視せず、長く安心して続けられる自分だけの FIREスタイルを確立していきましょう。
FIRE達成に向けてやるべきこと
FIREに必要な資産が分かったら、次にやるべきことは以下のとおりです。
① 支出を把握し、最適化を図る
まずは、自分の年間生活費を把握し、最適化を図りましょう。
中でも、固定費（家賃、保険料、携帯代など）を見直すだけで、年間数万円単位で節約できる場合があります。
② 生活防衛資金を確保する
投資は普通預金や定期預金とは違い、元本保証ではありません。
短期的に元本を毀損する可能性があるため、生活防衛資金を確保し、余裕資金を投資に回すことが重要です。
相場が下落した際、生活が破綻したり、不本意な損切りをすることがないようにある程度の資金は確保しておきましょう。
③ 投資方針を明確にする
相場の上下やSNSの情報などに振り回されないよう、自身の投資方針は明確にしておきましょう。
当サイトで定めた投資方針は次の記事にまとめています【30代サラリーマンの投資方針｜ FIREを目指す30代サラリーマンの資産形成戦略】
④ NISAを活用し資産形成を進める
NISAは長期投資と相性の良い制度です。
NISAの投資枠を優先的に活用して資産形成を進めましょう。
資産形成を進めるためには、長期投資を続けられる環境も重要です。
私自身は楽天証券を利用して投資を続けています。
楽天証券については、【FIREを目指す私が楽天証券をメイン口座にしている理由【5年利用の本音レビュー】】で詳しく解説しています。
NISA制度について、次の記事で詳しく解説しています【NISAとは何か？｜NISAとは？新NISAの仕組み・メリット・使い方を30代サラリーマン向けに解説】
⑤ 資産形成を継続する
NISAを活用した長期の分散投資は、短期的な資産の増加を狙った投資法ではありません。
毎月コツコツと地道に積み立てていくことで、再現性高く、着実に資産形成を進める投資法です。
投資を始めてすぐの頃には、効果を実感しにくいことも多いと思いますが、とにかく継続することが重要です。
当サイトでは、実際の資産推移を毎月公開しています【月次資産公開｜ FIREを目指す投資実績】
まとめ：FIREに必要な資産額は「自分の数字」で考える
FIREに必要な資産額は、「年間支出×25」という考え方が一つの目安になります。
ただし、必ずしも正解は一つではありません。
大切なのは、
- 他人の数字に振り回されない
- 自分の支出を基準に考える
- 柔軟な FIREを検討する
ことです。
当サイトでは、実際の投資・資産形成の過程も発信していきます。
FIREを目指す方の参考になれば幸いです。
